¿En qué se diferencia hacer un pago inicial de obtener un préstamo más pequeño?

Question

¿Cuál es la diferencia entre estas dos cosas?

1. $100k loan with $ 20 mil de enganche para comprar una cosa de 100 mil dólares
2. $80k loan with $ 0 de pago inicial para comprar una cosa de 100 mil dólares

Parecen efectivamente idénticos. Pero en ese caso, ¿por qué se consideran los pagos iniciales?

Editar para aclarar: En la situación #2, usted está pagando $20k yourself without the involvement of the lender, so you just need an additional $ 80k para cubrir el resto de la $100k. So you are paying $ 100k en ambas situaciones independientemente, pero en la primera, estás haciendo un $20k down payment as part of the loan agreement, and in the second case, you are paying the $ 20k independientemente del acuerdo de préstamo. En ambas situaciones, usted tiene los $ 20k para gastar, pero es sólo una cuestión de si se gasta como el pago inicial o gastar independientemente del préstamo y acaba de obtener un préstamo menor.

Answer 1

Voy a abordar tu pregunta primero, pero creo que te falta un elemento clave en el funcionamiento del préstamo (escrow).

El pago inicial no forma parte del acuerdo de préstamo forma parte del contrato de venta .

El prestamista exige que el prestatario le INFORME de ello por múltiples razones (fraude, evaluación de riesgos, cumplimiento de la normativa), pero no forma parte del préstamo y no implica al prestamista. Ninguna parte del pago inicial será pagada por o para el prestamista (aunque podría tener varios prestamistas).

En resumen, ninguno de tus escenarios existe realmente.

Puedes tener

1. $100k loan with buyer paying $ 0 al vendedor + gastos para comprar una cosa de 100 mil dólares
2. $80k loan with buyer paying $ 20k al vendedor + tasas para comprar una cosa de 100k

O incluso (no es tan común pero ha ocurrido)

1. $103k loan with buyer paying $ 0 al vendedor + gastos para comprar una cosa de 100 mil dólares

Lo principal es entender que en la situación típica con un préstamo, el único dinero que va directamente del comprador al vendedor es la diligencia debida, todo lo demás va a través de un tercero, el agente de custodia.

El pago inicial (si lo hay) va al agente de custodia, el importe del préstamo, la comisión de los agentes (si la hay) va al agente de custodia y luego se desembolsa.

Dado que todo pasa por el depósito de garantía, un "préstamo" con un pago inicial no tendría sentido. ¿A quién iría el dinero? ¿Al comprador? Simplemente no lo hagas. ¿Al prestamista? Simplemente haz que el préstamo sea menor. Si va al vendedor, es alguien ajeno al préstamo que está entre el comprador y el vendedor.

El contrato de compraventa especificará quién pone qué y qué saca cada uno, y el agente de custodia se encargará de repartir las cosas.

Answer 2

Me parece que la mayoría de las respuestas no tienen en cuenta lo esencial. Permítanme sacar números arbitrarios de mi manga:

• R: Por un préstamo de 100k, acabarás pagando 125 si cuentas los intereses, más 20k de entrada.
• B: Por un préstamo de 80 mil con el mismo interés y horario, pagarás 100.

El caso A hace que el banco gane 5k más que el B, 25k más en caso de reposesión.
Pero espera, ¡hay más!

Desde el otro lado de la transacción:

• A: Invertir 100, obtener 125 en el reembolso o 100+20 en el valor de la recompra
• B: Invertir 80, obtener 100 u 80 de valor de recompra

Ahora es cuando ocurre la magia:
Como el banco te está prestando 100 pero recibiendo 20 por adelantado del riesgo, básicamente te van a prestar sólo 80.
Sin embargo, ¡todavía estás tomando prestados 100! A largo plazo, habrás pagado 125+20 = 145.
Esto se convierte, desde la perspectiva del banco :

• A: Invertir 100 arriesgando 80, obtener 125
• B: Invertir 80, obtener 100

Además, un préstamo de 100.000 euros suele implicar plazos de amortización más largos y una garantía más elevada, lo que garantiza al banco un flujo de ingresos más estable y una mayor capacidad de recuperación.

Desde la perspectiva del beneficio ajustado al riesgo, es más rentable (para el banco) contratar un préstamo mayor con cuota inicial.