Rendimiento de los bienes inmuebles frente a los de Stablecoin

Question

Mi valor neto líquido (acciones, cripto, efectivo) es $350K and Illiquid (startup stock) is around $ 1M.

Tengo 29 años, no tengo deudas y vivo en un país libre de impuestos, y no tengo impuestos sobre la renta ni sobre las ganancias de capital. Gano alrededor de $78K/year and have about $ 42.000 en gastos anuales.

Estoy pensando en comprar un apartamento en efectivo por unos $200K ya que no califico para una hipoteca (razones complicadas).

Si lo hago me ahorraré unos $4,800/year for not having to pay rent. But I find putting the same amount in USDC and getting a 10% APY will get me $ 20K en rendimiento anual.

Así que financieramente el USDC parece una mejor opción. También es bastante líquido, no inmoviliza una gran parte de mi efectivo en comparación con los bienes raíces, y me da un buen ingreso pasivo sin esfuerzo.

Pero también comprendo que comprar una casa o la mía propia me dará una sensación de seguridad.

Tengo un trabajo muy estable y mi objetivo es que mis ingresos pasivos cubran la mayor parte de mis gastos.

¿Alguna idea sobre cuál es la mejor ruta?

Answer 1

El USDC, como cualquier otra inversión en criptomonedas, se basa en el hecho de que las criptomonedas existen. Puede que usted no lo crea, pero eso podría terminar cualquier día, y dentro de cinco años el cripto podría ser un cuento divertido de la historia. Tenga en cuenta que no sólo perdería sus ingresos, sino también todo su capital invertido.
Piense en por qué no todo el dinero de los mercados se mueve en esto: porque no todo el mundo cree que es una ganancia segura y sin riesgo para el capital.

Al final depende de tu creencia personal en ello: ¿estás dispuesto a arriesgar todo tu capital por tu convicción? Si es así, sí, adelante, es la mejor solución.

Answer 2

¿Para qué sirve una stablecoin?

¿Qué sentido tiene que una cosa que no es un dólar valga un dólar? Aparte de hacer llegar el dinero a un criptointercambio, no hay literalmente ningún propósito legal práctico para una stablecoin. No hay rendimiento, no hay cobertura de la inflación, todo el punto es que puedes cambiarlo por un dólar, nunca más que eso. Pero yo ya tengo un dólar, así que puedo quedarme con mi dólar y acabar con lo mismo.

Sin embargo, si estoy a cargo de una stablecoin, ¿qué sentido tiene una stablecoin? Consigo ganar el rendimiento de todas las garantías. La gente viene a mí para intercambiar $1 for 1 USDC Token and I charge them a fee for my service, which I keep. You take your USDC Token to trade it somewhere for DOGE, or an NFT, or whatever. While you do that, I buy US Treasuries with the collateral and I keep the income. Right now, there is about $ 50.000 millones de dólares en USDC; si consiguen un mísero 0,05% de rendimiento, eso supone 25.000.000 de dólares al año de ingresos, más las comisiones cobradas por convertir tus dólares en tokens y viceversa.

Respaldo de Stablecoin

Las stablecoins son realmente básicamente los peores fondos del mercado monetario del mundo. Sólo que, a diferencia de los fondos del mercado monetario, puedes tomar tus unidades (fichas) y negociarlas en una bolsa como si fueran dólares. Las hojas de "transparencia" disponibles en USDC son sólo cartas de auditoría que indican que los auditores comprobaron los extractos bancarios y están de acuerdo en que los totales cuadran. No hacen más diligencia debida para verificar los fondos y no publican ni siquiera un resumen de alto nivel de las inversiones colaterales. Compare esto con la "transparencia" del fondo básico del mercado monetario de Schwab, SWVXX que publica mensualmente el detalle de las participaciones.

Así que, aunque no lo pienses, existe la posibilidad de que el valor de un USDC caiga por debajo de 1 dólar, que los bancos que tienen CDs quiebren, que los bonos del tesoro fluctúen de valor, etc. Porque no se trata de dinero en un colchón o en una caja fuerte, sino que se trata de bonos del Tesoro cuyo precio fluctúa. Y, a diferencia de un fondo del mercado monetario normal, usted no participa en el rendimiento. La seguridad de su garantía frente a diversas reclamaciones tampoco está clara, no tiene la cobertura de la SIPC, etc.

Fondo Stablecoin Yield

Ahora llega a la USDC Rendimiento de los círculos programa. El argumento de venta de Circle Yield en la página de inicio es:

Asigne a una inversión basada en criptomonedas que esté totalmente asegurada por la garantía del bitcoin y obtenga un mayor rendimiento en comparación con los tipos bancarios tradicionales y muchos mercados de renta fija.

Ahora, no estamos hablando de si el USDC es estable o no, en realidad estás invirtiendo en un programa de préstamos. No hay ningún prospecto publicado; parece que hay una inversión mínima de 100.000 dólares y si lees las notas a pie de página esto sólo está disponible para " inversores acreditados ." Probablemente por eso la información disponible es tan anémica.

Asumo que te refieres a este programa y no a algún otro esquema de préstamos de criptomonedas que hay por ahí.

Parece que el Circle Yield Fund invierte en alguna cantidad de financiación institucional relacionada con las criptomonedas, aunque no está claro qué significa eso. Si quieres acceder a la actividad bancaria institucional puedes invertir en acciones preferentes de bancos, o en un ETF de preferentes de bancos/instituciones financieras; lo cual no es una recomendación. Este fondo podría presentar una gran oportunidad de riesgo-recompensa, pero definitivamente no se puede llegar a esa conclusión sin mirar el prospecto.

Pensamientos

Tal vez quieras apoyar idealmente los mercados de criptomonedas, está bien. Pero no te equivoques, estás invirtiendo en el Circle Yield Fund que no tiene esencialmente nada que ver con el USDC. De hecho, no me sorprendería que pudieras hacer tu inversión mínima de 100.000 dólares con una vieja transferencia bancaria de los aburridos dólares fiduciarios de toda la vida.

Creo que mucha gente asume que las cosas que ocurren en los mercados de criptomonedas son ideas nuevas, pero muchas veces no lo son.

Answer 3

El interés del 10% del USDC no está garantizado y conlleva un riesgo importante. Además, algunos lugares sólo ofrecen el tipo más alto para los primeros $x-mil y un tipo más bajo para los depósitos más allá de eso.

Si compra un lugar para vivir, no sólo espera ahorrar frente al alquiler, sino también que el activo se revalorice con el tiempo, así que tenga en cuenta ambas cosas antes de comparar con otro tipo de inversión.

Dependiendo de su combinación de activos, poseer bienes inmuebles podría ser una buena manera de diversificar.

A fin de cuentas, sólo es cuestión de lo que quieras conseguir y del nivel de riesgo con el que te sientas cómodo. Personalmente, me atrae la propiedad física, así que me gusta tener una parte bastante importante de mi patrimonio en activos físicos.