¿Cómo funcionan las ventas de lavado cuando la adquisición de acciones sustancialmente similares se realiza *antes* de la venta?

Question

Entiendo las reglas de venta de lavado en el caso simple: Si vendo acciones con pérdidas y luego las vuelvo a comprar en 30 días o menos, no puedo deducirme la pérdida y debo sumarla a la base de coste de las acciones recompradas, aplazando la deducción (si la hay) hasta que esas acciones se vendan finalmente.

También entiendo la situación en la que alguien aumenta su posición larga justo antes de vender acciones con pérdidas. Por ejemplo, si alguien tuviera 100 acciones de algo, quisiera mantener 100 acciones, pero también quisiera tener una pérdida cuando la acción bajara, si no fuera por la regla de la venta de lavado podría comprar 100 acciones y luego, inmediatamente o poco después, vender la original por 100 acciones con pérdida mientras mantiene su posición de 100 acciones.

Aquí es donde me confundo: ¿cómo funciona cuando la posición de la compra anterior ya se ha cerrado?

Digamos, por ejemplo, que :

• el día 0 compré 10 acciones de X por $10 each ($ 100 en total), y los vendió el mismo día a $11 each ($ 110), para una ganancia de 10 dólares.
• 15 días después, vuelve a comprar 10 acciones a $10, and then sell them for $ 8 cada uno ( $80), for a loss of $ 20.

Dado que hubo una compra dentro de los 30 días siguientes a la venta del día 15 (la compra del día 0), entiendo que esa venta es un lavado, y la pérdida de 20 dólares no se admite.

Pero entonces la cosa se pone rara: si añadimos que $20 to the cost basis of the purchase on day 0, that $ 10 de ganancia se convierten en 10 de pérdida. Además, ¿esa pérdida no sería también ¿se trata de un lavado, porque las acciones se compraron sólo 15 días después?

Si es así, ¿a qué base de coste se añaden esos 10 dólares de pérdida? ¿A la venta del día 15 que ya fue un lavado? ¿Cuándo termina ese lavado y el cambio de base?

Para contextualizar, yo recibo una compensación en acciones que se devenga mensualmente y luego se vende inmediatamente el mismo día. Esto significa que casi todas las transacciones que son una pérdida son un lavado (con la excepción de la adquisición de derechos en agosto y enero, donde las longitudes de los meses significan que las transacciones están a 31 días de las operaciones en julio y septiembre (para la operación de agosto) y las operaciones en diciembre y febrero (para la operación de enero). Así que quiero asegurarme de que entiendo esto.

Answer 1

Su comprensión de la regla de venta de lavado es incorrecta.

Su primera operación se cerró con beneficios. Es un trato hecho y en los libros. Ahora no tiene ninguna posición abierta.

Su segunda operación se cierra con pérdidas y, de nuevo, no tiene ninguna posición en la acción. No se han comprado acciones de sustitución. Puede reclamar la pérdida siempre que espere 30 días hasta la siguiente compra.

Si la posición perdedora se hubiera producido en primer lugar, la recompra en el plazo de 30 días (acciones de sustitución) habría desencadenado una venta de lavado y la pérdida se habría tenido que aplazar. Al cerrar la nueva posición, la pérdida se habría realizado a efectos fiscales.

En ambos casos, la pérdida neta sería la misma. La diferencia sería la contabilización en su declaración. El único inconveniente sería que la infracción diera lugar a una pérdida diferida que tuviera que trasladarse al siguiente ejercicio fiscal.

Answer 2

Si al final no has hecho ninguna transacción entre el día 15 y el día 45 y has terminado sin posición - entonces el único caso en el que importa si un año terminó entre el día 0 y el día 15.

Si el cierre de su ejercicio está comprendido entre el día 0 y el día 15, tendrá que declarar la operación del día 0 como hecho imponible del año X y la operación del día 15 como hecho imponible del año X+1.

Al haber realizado una venta de lavado, la base de la operación del año X se vería incrementada por la pérdida del día 15: en lugar de comprarlas por $100, you'd be considered buying them for $ 120, con una pérdida fiscal de $10. The $ La pérdida de 20 euros en el año X+1 sería rechazada como venta de lavado. Su pérdida total seguiría siendo la misma.

Para contextualizar, yo recibo una compensación en acciones que se devenga mensualmente y se vende inmediatamente el mismo día.

Yo ignoraría estas reglas de venta de lavado si se hacen bajo un plan de autoventa/10b(5)-1. El objetivo de las reglas de venta de lavado es evitar la sincronización del mercado para la cosecha de pérdidas, que no es lo que estás haciendo. Dudo que el IRS quiera siquiera empezar a calcular tu lavado, pero si lo hacen - puedes ahorrarte algunos problemas y dejar que ellos hagan los cálculos y aceptarlos si quieres. El efecto fiscal de eso debería ser mínimo, si es que lo hay.