¿Conoces algún libro con amplios ejemplos para la optimización de cartera o la predicción de volatilidad?

Question

Estoy en un nuevo trabajo y hay la opción de usar R (no es obligatorio, pero me gustaría). Usé R hace años, así que aunque estoy algo familiarizado con él, he olvidado la mayor parte. Para mí, la mejor forma de volver a aprender y mantenerme motivado es que me guíen paso a paso a través de un ejemplo práctico. Hacer que funcione y luego retroceder para entender realmente lo que estaba haciendo. Más adelante probablemente lo modificaría.

En mi trabajo, R se usa principalmente para la optimización de carteras, pero la predicción de la volatilidad, especialmente con modelos GARCH, también es un tema importante. Por lo tanto, estoy interesado en cualquier libro (u otra fuente) que me guíe sobre cómo hacer esto. Si también explica la teoría, genial, pero puedo leer sobre esto en otro lugar.

Answer 1

¿Has visto Financial Risk Modelling and Portfolio Optimization with R de Bernhard Pfaff?

Answer 2

Hay muchos ejemplos de código R para la selección de carteras y algunos para modelos GARCH en este libro:

@LIBRO{Gilli2019,
  título         = {Métodos Numéricos y Optimización en Finanzas},
  editorial      = {Elsevier/Academic Press},
  año           = 2019,
  autor         = {Gilli, Manfred y Maringer, Dietmar y Schumann, Enrico},
  edición       = 2,
  url           = {http://enricoschumann.net/NMOF.htm},
  doi           = {10.1016/C2017-0-01621-X}
}

(Divulgación: Soy uno de los autores.)

Hay materiales de muestra disponibles en backtesting y optimización, aunque el libro contiene otro capítulo dedicado a la selección de carteras. También hay un paquete de R NMOF que incluye muchas funciones descritas en el libro; todos los ejemplos de código están disponibles en https://gitlab.com/NMOF/NMOF2-Code.

Algunos ejemplos que utilizan el paquete NMOF están en Stack Exchange:

Regularizadores para calcular los pesos de la cartera de varianza mínima

correlación objetivo del mercado para la cartera de renta variable larga/corta

Cálculo de la frontera eficiente a partir de retornos esperados y desviación estándar

alternativas de CVAR para optimización

Answer 3

El siguiente libro sobre series temporales y pronósticos podría ser de ayuda para ti

Manual de Series Temporales Financieras

Editores: Andersen, T.G., Davis, R.A., Kreiss, J.-P., Mikosch, Th.V. (Eds.)

Este manual presenta una colección de artículos de revisión desde un punto de vista estadístico y econométrico sobre el amplio y aún en desarrollo campo de las series temporales financieras. Incluye la mayoría de los temas relevantes en el campo, desde las propiedades probabilísticas fundamentales de los modelos de series temporales financieras hasta la estimación, pronóstico, ajuste de modelos, comportamiento extremo de valores y modelado multivariado para una amplia gama de modelos GARCH, volatilidad estocástica y modelos de tiempo continuo

Answer 4

El libro The Volatility Surface de Jim Gatheral, Guía del Practicante, es un buen recurso sobre volatilidad.